Feeds:
Entradas
Comentarios

Posts Tagged ‘Cartera de inversión’

Antes que nada quiero pedir disculpas por haber tenido el blog desatendido durante la mayor parte del mes de diciembre. Causas de fuerza mayor me han obligado a dar prioridad a otras necesidades que requerían de mi atención. Espero que no pensaras que me había cansado de contarte mis inquietudes y desvaríos en el mundillo de las finanzas personales.

Para volver a la actividad del blog, qué mejor que repasar el comportamiento de las carteras en el pasado año 2012:

(más…)

Anuncios

Read Full Post »

Rogelio, con unas finanzas bastante saneadas, sin deuda por hipoteca y con unos ahorros bastante holgados, me envía algunas preguntas de las que te hago partícipe:

Hola a todos,

Tengo la cabeza un poco cuadrada después de haberme metido el blog entre pecho y espalda durante la última semana, pero como dicen los ingleses: “no pain, no gain”.

Después de darle vueltas a varios blogs, libros, cursos, este blog ha sido como una bendición porque responde exactamente a lo que yo estaba buscando como orientación para invertir en bolsa (y ya no parafraseo más): no nonsense investing.

Os cuento mi situación económica y mis planes y después os machaco a preguntas:

* Situación: 39 años, 40.000 euros en depósitos a plazo fijo (media de 3.5%), hipoteca pagada.
* Planes: Inversión inicial de 4.000 euros (fuera de esos otros 40.000) y ahorro de 400 euros/mes para rebalancear cada año. Me temo que ahora mismo mi mujer se niega a que ponga en juego “el futuro de los niños” hasta que vea “resultados”. Si, ya sé que esto es a largo plazo, ya la iré convenciendo poco a poco para pasar a la cartera parte de esos ahorros.

No voy a ser original, y tranquilo Antonio, que no lo considero una recomendación, simplemente he leído mucho y tu modelo es el que más me ha gustado. Mis planes son los siguientes:
– RENTA VARIABLE (70%)
* Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM) – 30%
* Vanguard european index fund (VGK) – 20%
* Vanguard Pacific Stock Index Fund (VPL) – 10%
* ETF VANGUARD MSCI EMERGING MARKETS (VWO) – 10%

– RENTA FIJA (30%)
* ISHARES BARCAP EURO GOV BOND 1-3 (IBGS) – 30%

Y ahí van las preguntas:

1. En primer lugar: ¿os parece adecuada la distribución dadas mis circunstancias? Realmente no tengo pensado mirarla más que 1 vez al año de aquí a que me retire (excluyendo el rebalanceo, incrementando la renta fija en 1% anual)
2. ¿Os parecen adecuados los ETFs que he escogido? ¿Alguna sugerencia? Lo mismo para los bonos. No estoy muy convencido con estos, pero fue lo más similar que encontré. Y una pregunta más fundamental: ¿podría considerar los depósitos a plazo que tengo como renta fija y concentrarme simplemente en la RV? El dinero en depósitos me temo que no lo invertiré y se quedará en forma de depósitos. La inversión vendrá de los nuevos ahorros.

Y el resto de preguntas:

(más…)

Read Full Post »

En muchas ocasiones comprobarás como los temas principales de debate en foros de finanzas son los relacionados con los activos en concreto que comprar para multiplicar los ahorros. Estos foreros normalmente desconocen que ganarían mucho más a largo plazo si se preocuparan por construir una cartera sencilla que evite ciertos errores muy comunes a la hora de invertir:

1. No escribir tu propio plan de inversión. La inversión a largo plazo debería comenzar con la elaboración de un plan completo de ahorro e inversión. Ya sea en papel escrito, procesador de texto, o incluido en una hoja de excel, poner tus ideas por escrito podría evitar cometer errores sin solución.

Este plan debe contener tus gastos, tu nivel de ahorro, tu cartera de inversión y la planificación de nuevas aportaciones y rebalances. También debe ser revisado si las circunstancias personales o familiares cambian sensiblemente.

(más…)

Read Full Post »

Toda inversión requiere del pago de unas comisiones y tasas, ya sean directas o indirectas. Estos costes disminuyen la rentabilidad de tu cartera de inversión. Así de claro. Así de simple. Tu cartera de inversión tendrá una rentabilidad igual a los beneficios obtenidos por sus activos menos comisiones y tasas. Disminuir estos lastres te permite guardar una mayor parte del beneficio de los activos en los que has confiado, ya sean acciones, bonos, metales preciosos o cualquier otra forma de inversión.

COSTES INEVITABLES

Cualquier posición en un fondo de inversión requiere del pago de unas comisiones para costear la operativa del mismo, y por supuesto, enriquecer a sus dueños y gestores:

(más…)

Read Full Post »

Con el tiempo, tu cartera de acciones y bonos probablemente variará en sus porcentajes debido a los movimientos en las cotizaciones. Esto significa que tendrás un riesgo distinto por variar el ratio acciones/bonos. La cartera necesitará entonces volver al riesgo inicial para considerarla bien balanceada.

El rebalance es el método principal que dispones para mantener en todo momento el riesgo de tu cartera de inversión. Rebalancear significa ajustar tu portafolio a los porcentajes originales que elegiste para él.

El rebalance también añade la ventaja de obligarte a comprar barato y vender caro. Si una clase de activo baja de precio, al tener que comprar más cantidad de esos activos, te estarás forzando a comprar a bajo precio. Los inversores sin una estrategia de rebalance son más propensos a reaccionar emocionalmente y realizar justo lo contrario, cometiendo el error de vender barato con el miedo y comprar caro ante la euforia generalizada.

Existen dos formas básicas de rebalancear una cartera:

(más…)

Read Full Post »

Invertir es simple, sobre todo si consigues seguir un par de principios básicos: Reducir el riesgo diversificando tus inversiones y maximizar los retornos minimizando los costes. En palabras de John Bogle:

“La simplicidad es la llave maestra del éxito en la inversión”

DIVERSIFICAR PARA REDUCIR EL RIESGO DE GRANDES PÉRDIDAS

La diversificación elimina el riesgo de una pérdida total y disminuye el riesgo de grandes bajadas patrimoniales. Incluyendo en cartera diferentes tipos de activos con diferentes tipos de riesgos, ésta se vuelve menos volátil que si pusieras todo tu dinero en un solo tipo de activo financiero. Las inversiones en una cartera bien diversificada no se suelen mover en la misma dirección al mismo tiempo, o al menos, con la misma intensidad.

(más…)

Read Full Post »

Iñaki tiene algunas dudas, y me envía este mail para solicitar mi opinión:

Hola Antonio,

hace tiempo que estoy siguiendo tu blog, y me parece muy interesante tu filosofía de inversión. Ahora mismo dispongo de un capital que he ido ahorrando y que he ido moviendo mediante depósitos y fondos de inversión, y en este momento quiero empezar a invertirlo siguiendo una estrategia a muy largo plazo. Leyendo tu blog y con la experiencia de algunos años de análisis he erradicado de mi forma de invertir los fondos de inversión de gestión activa. De manera que fondos indexados de gestión activa y en menor caso ETF´s me parecen la mejor opción, junto con la idea de los rebalanceos, que hace que se aleje un poco del buy&hold clásico. Pero me surgen dudas porque en gran parte se basa en que a la larga la renta variable subirá.

(más…)

Read Full Post »

Older Posts »